41
Pankkirahoituksella tarkoitetaan esimerkiksi
perinteisimmillään normaalia lainaa, jota
maksetaan maksuohjelman mukaisesti takai-sin
pankille. Maksuohjelman suunnittelulla
voidaan varsinkin yrityksen aloitusvaiheessa
tasata rahatilannetta, esimerkiksi sopimalla
alkuun maksuvapaasta kaudesta. Lainan li-säksi
muita pankkirahoituksen muotoja ovat
esimerkiksi pankkitakaukset (hyödynnetään
esimerkiksi vuokravakuuksien osalta ja tava-rantoimittajille
annettavina vakuuksina) ja
luotolliset pankkitilit. Luotolliset pankkitilit
ovat hyödyllisiä etenkin kausiluonteisemmas-sa
toiminnassa, sillä niillä pystytään hyvin
tasamaan ajoittain syntyviä kassavajeita, eli
hetkiä, jolloin rahaa tulee sisään vähemmän
kuin sitä menee ulos.
Rahoitusyhtiötuotteilla tarkoitetaan aloittavan
franchisingyrittäjän tapauksessa normaalisti
osamaksu- sekä leasing-sopimuksia, joilla
hankitaan yritystoiminnassa tarvittavia
koneita ja laitteita kuten esimerkiksi autoja,
keittiökalusteita tai tietokoneita. Rahoitus-yhtiötuotteiden
ominaispiirre on, että ne
ovat kohdevakuudellisia, mikä tarkoittaa ra-hoitettavan
koneen tai laitteen toimivan ra-hoitussopimuksen
ensisijaisena vakuutena.
Ulkopuolisen rahoituksen osalta yleensä
oleellinen kysymys onkin rahoittajan lainal-leen
vaatimat vakuudet ja takaukset. Tämä
korostuu vielä enemmän toiminnan aloitus-vaiheessa,
jolloin takaisinmaksukyky enem-män
tai vähemmän perustuu ennusteisiin
tulevasta ilman varsinaisia takeita. Vakuuk-silla
viitataan normaalisti yrittäjän omaan
panttauskelpoiseen reaaliomaisuuteen, jota
ovat esimerkiksi asunnot, kiinteistöt ja sijoi-tukset
/ raha. Pankille kelpaa yleensä vakuu-deksi
kaikki sellainen, mitä voidaan säilyttää
paperimuodossa tai sähköisesti ja jolle pys-tytään
määrittämään selkeä kiistaton arvo.
Yrittäjän omien vakuuksien lisäksi liiketoi-minnan
käynnistämisessä pystytään hyö-dyntämään
myös yhteiskunnan tarjoamia
mahdollisuuksia. Yksi yleisimmistä tämän
kaltaisista mahdollisuuksista on Finnveran
takaukset, joissa pankki toimii rahanlähtee-nä,
mutta Finnvera on mukana jakamassa
riskiä. Pankkien näkökulmasta Finnveran
takaus on arvokkaampi kuin yksityishenki-lön
antama takaus, ja siksi siitä onkin muo-dostunut
varsin suosittu toimintamalli myös
franchisingyrittäjyydessä.
Rahoitusratkaisuihin vaikuttaa erityisesti al-kuinvestoinnin
sisältö eli se, mihin rahoitus-ta
tarvitaan. Muun muassa vakuustarpeet
ovat hyvin erilaisia esimerkiksi kahvilan
erikoiskalustoa hankittaessa kuin vähittäis-kaupan
tavaravarastoa rahoitettaessa.
Lisäksi on huomattava, että kokonaisin-vestointi
jakautuu eri liiketoiminnoissa eri
tavoin: toisissa esimerkiksi kaluston arvo
saattaa muodostaa 2/3 kokonaisinvestoin-neista,
kun taas toisissa sen osuus on vain
1/10. Vähittäiskaupassa tavaravaraston
osuus saattaa olla jopa yli puolet kokonai-sinvestoinnista,
kun taas ravintola-alalla se
on vain muutamia prosentteja. Ulkopuolisen
rahoittajan silmissä tilanteet ovat erilaisia ja
vaativat aina omat ratkaisunsa.
Joillakin ketjuilla on rahoituslaitosten kans-sa
valmiiksi neuvotellut rahoituspaketit, ja
joissakin ketjuissa franchisingantajan edus-taja
voi tulla mukaan rahoitusneuvottelui-hin.
Joka tapauksessa ketjujohto vähintään
neuvoo rahoituksen hakemisessa, kun yrit-täjä
hoitaa rahoitusneuvottelut itsenäisesti.